Disc

Синтаксис

Disc(Settlement, Maturity, Nominal, Redemption[, Basis])

Параметры

Settlement. Дата расчёта за ценные бумаги. Эта дата более поздняя, чем дата выпуска, когда ценные бумаги были проданы покупателю;

Maturity. Срок погашения ценных бумаг. Эта дата определяет истечение срока действия ценных бумаг;

Nominal. Цена ценных бумаг за 100 руб. номинальной стоимости. Значение данного параметра должно быть больше нуля;

Redemption. Выкупная стоимость ценных бумаг за 100 руб. номинальной стоимости. Значение данного параметра должно быть больше нуля;

Basis. Используемый способ вычисления дня. Задаётся в интервале от 0 до 4:

Необязательный параметр.

Примечание. В качестве параметра можно указывать как непосредственно значение параметра, так и адрес ячейки, в которой оно располагается.

Описание

Возвращает ставку дисконтирования для ценных бумаг.

Комментарии

Значение параметра Settlement должно быть меньше значения параметра Maturity.

Значения параметров Settlement, Maturity и Basis усекаются до целых.

Дата соглашения является датой продажи покупателю купона, например облигации. Срок платежа представляет собой дату истечения срока действия купона. Пусть, например, облигация со сроком действия 30 лет выпущена 1 января 2008 года и была приобретена покупателем через шесть месяцев после своего выпуска. Датой выпуска будет являться 1 января 2008 года, датой соглашения - 1 июля 2008, а сроком погашения такой облигации - 1 января 2038 года, то есть, через 30 лет после даты выпуска.

Функция вычисляется по формуле:

,

где:

Пример

Формула Результат Описание
=Disc("01.01.2008", "01.06.2008", 50,100,0) 1,2

Дисконт по ценным бумагам, в соответствии со следующими условиями:

  • дата расчёта 01.01.2008;

  • срок погашения 01.06.2008;

  • цена ценных бумаг за 100 руб. номинальной стоимости 50;

  • выкупная стоимость ценных бумаг за 100 руб. номинальной стоимости 100;

  • используемый способ вычисления дня «американский».
=Disc(A0, B0, 95,98.35,1) 0,05

Дисконт по ценным бумагам, в соответствии со следующими условиями:

  • дата расчёта указана в ячейке A0, значение 01.01.2007;

  • срок погашения указан в ячейке B0, значение 01.10.2007;

  • цена ценных бумаг за 100 руб. номинальной стоимости 95;

  • выкупная стоимость ценных бумаг за 100 руб. номинальной стоимости 98,35;

  • используемый способ вычисления дня «фактический/фактический».

См. также:

Мастер функций │Финансовые функции